Buoni postali fruttiferi non residenti: quando scatta l’esenzione dall’imposta sostitutiva

Il profilo soggettivo dell’esenzione individuato dall’articolo 6, comma 1, del D.Lgs. 239/1996 comprende, oltre ai soggetti residenti in Stati e territori white list, anche enti od organismi internazionali costituiti in base ad accordi internazionali resi esecutivi in Italia, gli investitori istituzionali esteri (anche privi di soggettività tributaria) costituiti in Paesi white list, e le banche centrali o gli organismi che gestiscono le riserve ufficiali dello Stato. Per i buoni postali fruttiferi, prodotto di risparmio a diffusione retail, il caso pratico ricorrente è quello della persona fisica trasferita all’estero e residente in un Paese white list: è la fattispecie affrontata sia nella risposta a interpello n. 148/2026 (Svizzera) sia nel precedente n. 647/2021 (Irlanda). Non rileva la cittadinanza del beneficiario: un cittadino italiano non residente rientra nell’esenzione alle stesse condizioni di un cittadino straniero, purché sussista la residenza fiscale in un Paese white list per tutto il periodo rilevante.

La continuità della residenza in Paesi white list per l’intero periodo di possesso

La condizione più delicata per ottenere l’esenzione non riguarda soltanto il Paese di residenza al momento della riscossione, ma la continuità della residenza in Stati inclusi nella white list durante tutto il periodo in cui il beneficiario è intestatario del titolo.

L’articolo 1, comma 3, del decreto interministeriale n. 511/1998 stabilisce infatti che il regime di esenzione si applica solo quando sia accertata la continuità del diritto fin dall’emissione del titolo. Questo non significa, tuttavia, che il beneficiario debba necessariamente mantenere la residenza nello stesso Paese per tutta la durata del buono. Come chiarito dall’Agenzia delle Entrate nella risposta n. 148/2026, il requisito può essere rispettato anche quando il contribuente trasferisce la propria residenza da un Paese white list a un altro Paese white list, purché la condizione richiesta dalla normativa sia mantenuta per l’intero periodo di possesso.

Il comma 4 della stessa disposizione precisa inoltre che al buono postale fruttifero non si applica un doppio regime fiscale. Qualora durante il periodo di possesso mutino le condizioni in base alle quali è riconosciuto il diritto all’esenzione, la norma disciplina specificamente le modalità attraverso le quali il diritto può essere esercitato, attribuendo rilievo anche al momento in cui l’attestazione richiesta viene acquisita da Poste Italiane.

Il punto di partenza della verifica è quindi la data di emissione del titolo, non soltanto quella della riscossione. Occorre ricostruire la situazione del beneficiario per l’intero periodo di possesso, verificando in quali Stati abbia avuto la propria residenza e se tali Stati rientrassero nella white list nel periodo di riferimento. Un buono emesso quando il titolare era già residente all’estero richiede pertanto una verifica diversa rispetto a un titolo emesso quando il beneficiario era ancora residente in Italia e successivamente trasferito all’estero.

Cambio di residenza tra due Paesi white list

Il trasferimento della residenza fiscale da un Paese white list a un altro Paese white list durante il periodo di possesso del buono postale fruttifero non pregiudica, di per sé, il diritto all’esenzione. La condizione richiesta dalla normativa è infatti che il beneficiario risulti residente in Paesi inclusi nella white list durante l’intero periodo rilevante, non che mantenga la residenza nello stesso Stato fino alla riscossione.

Il principio è stato applicato dall’Agenzia delle Entrate nella risposta a interpello n. 148/2026, relativa a un soggetto titolare di buoni fruttiferi postali emessi il 4 ottobre 2014 e con scadenza il 4 ottobre 2026.

Nel caso esaminato, il contribuente risultava residente:

• in Germania, dalla data di emissione dei buoni fino al 2019;
• in Svizzera, dal 2019 fino alla riscossione.

La Germania era già inclusa nella white list, mentre la Svizzera è stata inserita nell’elenco con il decreto ministeriale 9 agosto 2016. Poiché il contribuente risultava residente in Germania alla data di emissione e, successivamente, in Svizzera, l’Agenzia delle Entrate ha ritenuto possibile beneficiare della non applicazione dell’imposta sostitutiva sugli interessi, premi e altri frutti dei buoni postali.

Il riconoscimento del beneficio è stato tuttavia subordinato alla condizione che i buoni fossero depositati presso Poste Italiane S.p.A. e che le risultanze anagrafiche relative ai periodi di residenza trovassero un effettivo riscontro fattuale.

Il caso chiarisce quindi un principio importante: il trasferimento della residenza durante la vita del buono non determina automaticamente la perdita dell’esenzione. Occorre invece verificare che, dalla data di emissione fino alla riscossione, il beneficiario sia stato fiscalmente residente in Stati inclusi nella white list e che tale condizione possa essere adeguatamente documentata.

Il caso concreto in sintesi

Nel caso di un cambio di residenza, la documentazione non deve quindi limitarsi a dimostrare la residenza attuale. Se il beneficiario ha risieduto in più Stati durante il periodo di possesso, occorre documentare ciascun periodo di residenza, attraverso l’attestazione delle competenti autorità fiscali oppure, nei casi previsti, mediante l’autocertificazione sostitutiva secondo la procedura applicabile.

Cambio di residenza verso un Paese fuori white list

Se durante il periodo di possesso del buono il beneficiario trasferisce la propria residenza fiscale in uno Stato non incluso nella white list, la continuità della condizione richiesta per il regime di esenzione deve essere verificata con particolare attenzione.

L’articolo 1, comma 3, del decreto interministeriale n. 511/1998 stabilisce infatti che il regime di esenzione si applica solo quando sia accertata la continuità del diritto fin dall’emissione del titolo. Il successivo comma 4 precisa inoltre che al buono postale fruttifero non si applica un doppio regime fiscale e disciplina il caso in cui, durante il periodo di possesso, mutino le condizioni in base alle quali è riconosciuto il diritto all’esenzione.

In particolare, la disposizione prevede che, qualora le condizioni cambino durante il periodo di possesso del titolo, il diritto all’esenzione si esercita solo se l’attestazione richiesta dall’articolo 4 del decreto n. 511/1998 è stata acquisita da Poste Italiane anteriormente al verificarsi del mutamento.

Il trasferimento verso un Paese non incluso nella white list richiede quindi una verifica specifica della posizione del contribuente e della documentazione acquisita presso Poste Italiane. Non è sufficiente considerare il solo Paese di residenza al momento della riscossione: occorre ricostruire la situazione del beneficiario dalla data di emissione del buono e verificare le condizioni applicabili nel momento in cui è intervenuto il cambio di residenza.

La documentazione richiesta per ottenere l’esenzione

La residenza in un Paese white list deve essere adeguatamente documentata per poter applicare il regime di esenzione dall’imposta sostitutiva. Ai sensi dell’articolo 4 del decreto interministeriale n. 511/1998, Poste Italiane S.p.A. acquisisce l’attestazione rilasciata dalle competenti autorità fiscali del Paese in cui il beneficiario degli interessi ha la propria residenza, dalla quale risulti la sussistenza della residenza in uno Stato incluso nella white list.

La documentazione può essere acquisita anche al momento del pagamento degli interessi o della riscossione del buono, purché dimostri specificamente che la condizione di residenza in un Paese white list non è venuta meno durante tutto il periodo in cui il beneficiario è stato intestatario dei buoni postali fruttiferi.

Se il beneficiario ha cambiato residenza durante il periodo di possesso del titolo, la documentazione deve essere acquisita con riferimento a ciascuno dei Paesi nei quali ha avuto la propria residenza, e non soltanto con riferimento allo Stato di residenza attuale.

Questo aspetto assume particolare rilievo nei casi di trasferimento tra più Paesi white list. Nel caso esaminato dalla risposta a interpello n. 148/2026, ad esempio, la posizione del contribuente doveva essere ricostruita considerando sia il periodo di residenza in Germania sia quello successivo in Svizzera. L’obiettivo è dimostrare la continuità della condizione richiesta dalla normativa per l’intero periodo di possesso del buono.

Per assolvere all’onere documentale sono previste due modalità alternative:

1. l’attestazione rilasciata dalle competenti autorità fiscali estere;
2. l’autocertificazione sottoscritta dall’effettivo beneficiario o dal suo rappresentante legale, redatta secondo lo schema approvato con decreto ministeriale 12 dicembre 2001, secondo la procedura prevista dall’articolo 7 del D.Lgs. 239/1996.

La scelta tra le due modalità non modifica il requisito sostanziale da dimostrare: in entrambi i casi, la documentazione deve consentire di verificare la sussistenza della condizione di residenza in Paesi white list per l’intero periodo rilevante.

L’attestazione delle autorità fiscali estere

La prima via documentale prevista dall’articolo 4 del decreto n. 511/1998 è l’attestazione rilasciata dalle competenti autorità fiscali del Paese di residenza del beneficiario. Si tratta di un documento emesso direttamente dall’amministrazione fiscale estera, non da un’autocertificazione del contribuente, dal quale deve risultare specificamente la residenza in uno Stato incluso nella white list. Nella prassi dell’Agenzia delle Entrate, questo strumento è quello richiamato in via principale dal decreto attuativo, mentre l’autocertificazione (trattata nella sezione seguente) rappresenta una modalità semplificata alternativa. Quando il beneficiario ha risieduto in più Stati durante il possesso del titolo, come nel caso della risposta n. 148/2026, l’attestazione va prodotta per ciascun Paese di residenza, non soltanto per quello attuale: un’unica attestazione riferita al solo periodo più recente non è sufficiente a coprire l’intero arco temporale richiesto dalla norma.

L’autocertificazione secondo il modello DM 12 dicembre 2001

In alternativa all’attestazione delle autorità fiscali estere, l’articolo 7 del D.Lgs. 239/1996 prevede la possibilità di presentare un’autocertificazione sottoscritta dall’effettivo beneficiario o da un suo rappresentante legale, redatta secondo lo schema approvato con decreto ministeriale 12 dicembre 2001. Lo strumento è pensato per semplificare gli adempimenti dei soggetti non residenti, evitando il passaggio attraverso l’amministrazione fiscale estera. Anche l’autocertificazione può essere acquisita all’atto del pagamento, come chiarito dalla risposta a interpello n. 647/2021, purché attesti specificamente che le condizioni richieste dall’articolo 6 non sono variate durante tutto il periodo di possesso del titolo.

Il deposito dei buoni presso Poste Italiane come condizione necessaria

Oltre alla continuità della residenza e alla documentazione, l’esenzione richiede una terza condizione di natura operativa: il deposito dei titoli presso Poste Italiane S.p.A. Lo prevede l’articolo 5, comma 1, del decreto interministeriale n. 511/1998, secondo cui, per l’applicazione del regime di esenzione, i titoli sono depositati presso Poste Italiane S.p.A. Si tratta di una condizione autonoma rispetto a quella della residenza: anche un beneficiario che dimostri correttamente la continuità della residenza white list non ottiene l’esenzione se il buono non risulta depositato secondo questa modalità. Nella risposta a interpello n. 148/2026, l’Agenzia delle Entrate ha condizionato espressamente il riconoscimento del beneficio al fatto che i buoni fruttiferi siano depositati presso Poste Italiane S.p.A., accanto al riscontro fattuale delle risultanze anagrafiche. Le tre condizioni, quindi, operano cumulativamente: residenza continuativa in Paese white list, documentazione idonea e deposito presso Poste Italiane.

La tua situazione dà diritto all’esenzione?

La verifica dell’esenzione richiede di attraversare tre condizioni cumulative, nell’ordine in cui la prassi dell’Agenzia delle Entrate le applica: la continuità della residenza, la documentazione idonea e il deposito presso Poste Italiane. Lo schema seguente riproduce la sequenza logica “se…allora” utile per orientare il caso concreto.

1. Sei stato residente, dalla data di emissione del buono fino alla riscossione, sempre nello stesso Paese incluso nella white list?

• Se sì → l’esenzione è applicabile. Procedi al punto 4 (documentazione).
• Se no, hai cambiato Paese di residenza durante il possesso → prosegui al punto 2.

2. Il nuovo Paese di residenza è anch’esso incluso nella white list?

• Se sì, per tutto il periodo successivo al trasferimento → l’esenzione resta applicabile (caso interpello n. 148/2026). Procedi al punto 3.
• Se no, in un qualsiasi periodo del possesso sei risultato residente in uno Stato fuori white list → la continuità richiesta dall’articolo 1, comma 3, DM 511/1998 viene meno. L’esenzione non si applica all’intero periodo, salvo che l’attestazione fosse già stata acquisita da Poste Italiane prima del mutamento di residenza.

3. Hai cambiato più di un Paese di residenza, sempre entro la white list?

• Se sì → serve un’attestazione o autocertificazione per ciascun Paese in cui hai risieduto, non solo per l’ultimo.
• Se no, un solo cambio → è sufficiente la documentazione riferita ai due periodi (Paese di emissione e Paese attuale).

4. Il buono postale fruttifero è depositato presso Poste Italiane S.p.A.?

• Se sì → puoi richiedere l’esenzione presentando attestazione fiscale estera oppure autocertificazione ex DM 12/12/2001, anche al momento della riscossione.
• Se no → l’esenzione non è applicabile finché il deposito non viene effettuato, indipendentemente dalla posizione di residenza.

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Domande frequenti

Fonti

• D.Lgs. 1° aprile 1996, n. 239, artt. 2 (regime generale e disciplina buoni postali), 6 (esenzione per non residenti), 7 (procedura di non applicazione)
• Decreto interministeriale 23 dicembre 1998, n. 511 — Regolamento modalità applicative dell’imposta sostitutiva sui proventi dei buoni postali di risparmio (artt. 1, 4, 5)
• Decreto ministeriale 4 settembre 1996 — istituzione della white list
• Decreto ministeriale 9 agosto 2016 (G.U. n. 195 del 22/8/2016) inclusione della Svizzera nella white list
• Decreto ministeriale 12 dicembre 2001 — schema di autocertificazione ex art. 7 D.Lgs. 239/1996
• Agenzia delle Entrate, risposta a interpello n. 148/2026
• Agenzia delle Entrate, risposta a interpello n. 647/2021